手機(jī)廠商開始砍單,IC行情該逆轉(zhuǎn)了?
日期:2021-05-28 16:44:00 瀏覽量:2094 標(biāo)簽: 8英寸晶圓 IC供應(yīng)鏈 電源管理IC
這幾天,有供應(yīng)鏈信息指出,手機(jī)廠商已經(jīng)開始砍單周邊組件,本季拉貨動(dòng)能較第一季度下滑一至三成,射頻IC“首當(dāng)其沖”。去年下半年以來,IC市場(chǎng)可以說是無所不缺、無所不漲,那么手機(jī)廠商砍單是否說明,IC行情已經(jīng)“盛極而衰”?這個(gè)問題很值得探討一下。
手機(jī)需求下降,廠商砍單應(yīng)對(duì)
手機(jī)廠商砍單,是需求下降所致,這從一些數(shù)據(jù)和現(xiàn)象就能看出來。根據(jù)中國(guó)信通院數(shù)據(jù),今年4月國(guó)內(nèi)手機(jī)總體出貨量2748.6萬(wàn)部,同比下降34.1%,環(huán)比下降23.9%。手機(jī)出貨量急速剎車,表明國(guó)內(nèi)市場(chǎng)需求下降。當(dāng)然,是否形成趨勢(shì)還是要看后面幾個(gè)月的數(shù)據(jù)才能定論,但不論如何4月的數(shù)據(jù)是明顯不及預(yù)期,足夠需要警惕。
今年4月手機(jī)出貨量數(shù)據(jù) 來源:信通院
至于全球第二大手機(jī)市場(chǎng)印度,4月以來疫情反彈嚴(yán)重影響了當(dāng)?shù)刂刃颍謾C(jī)需求也在降低,市況歸于沉寂。在生產(chǎn)端,富士康、緯創(chuàng)位于印度的工廠先后被疫情滲透,生產(chǎn)及出貨受到影響。在產(chǎn)銷兩方面都陷入困境的情況下,手機(jī)廠商降低對(duì)代工廠的下單量是必然選擇。
信息披露,國(guó)產(chǎn)手機(jī)品牌中小米全年出貨量目標(biāo)從2.4億砍到1.9億,榮耀從5000萬(wàn)砍到3500萬(wàn)部,OPPO、vivo、Realme、一加等品牌也會(huì)削減訂單,整體砍單幅度約為20%。這些消息未經(jīng)官方證實(shí),但既然手機(jī)的生產(chǎn)與需求都已經(jīng)問題重重,那么廠商下調(diào)出貨目標(biāo)也是合乎情理。
出貨目標(biāo)被下調(diào),隨之對(duì)供應(yīng)鏈的訂單也會(huì)下降,這也就導(dǎo)致手機(jī)廠商開始砍單周邊組件,其中前期不缺的圖像傳感器(CIS)、射頻IC等器件自然“首當(dāng)其沖”至于前期稀缺的IC品類,手機(jī)廠商反而還要繼續(xù)備貨?!伴L(zhǎng)短料”的問題,也是影響手機(jī)出貨的一大因素。
“長(zhǎng)短料”問題顯著,影響手機(jī)出貨節(jié)奏
組成一部手機(jī)的芯片種類繁多,各自采用不同制程打造。近些年,以臺(tái)積電、三星為首的晶圓代工廠持續(xù)升級(jí)先進(jìn)制程,采用7nm、5nm等工藝制造的SoC、基帶等芯片并不會(huì)缺。相較之下,采用成熟制程,特別是基于8英寸晶圓制造的各類周邊IC最為緊缺。
周邊IC這部分,從去年下半年開始,屏幕驅(qū)動(dòng)IC開始缺貨漲價(jià)。今年二月,美國(guó)寒潮導(dǎo)致三星位于德州奧斯汀的芯片廠停擺,更是打擊屏幕驅(qū)動(dòng)IC的供應(yīng)。此外,同樣基于成熟工藝制造的電源管理IC,以及各類必需的模擬器件等,也是供應(yīng)緊缺,原廠頻頻漲價(jià)。
在周邊IC緊缺的情況下,手機(jī)廠商僅有SoC、基帶顯然是無法出貨的,能夠出貨多少還是要看最缺的物料能否備貨充足?!伴L(zhǎng)短料”問題,成為制約手機(jī)廠商的重要因素。這一問題也是反映出當(dāng)前供應(yīng)鏈秩序混亂,雖然電子行業(yè)景氣度向上,但廠商卻不一定能生產(chǎn)出足夠的產(chǎn)品,去搶占市場(chǎng)。
綜合手機(jī)市場(chǎng)的情況,疫情影響需求和生產(chǎn),“長(zhǎng)短料”影響出貨的節(jié)奏,兩相疊加,廠商自然會(huì)對(duì)今年的期待有所保留。那么,手機(jī)市場(chǎng)的情況,是否適用于其他電子產(chǎn)品市場(chǎng)?元器件行情離轉(zhuǎn)折是否近了,就是最重要的問題。
IC行情翻轉(zhuǎn)?下結(jié)論為時(shí)尚早
從IC市場(chǎng)整體來看,缺貨漲價(jià)依然是單邊行情,這一點(diǎn)直到現(xiàn)在也沒有什么改變。光看本月,IC原廠發(fā)函調(diào)價(jià)依然扎堆,芯片代工、封測(cè)依舊喊漲,這些都跟以往沒有區(qū)別。
粗略統(tǒng)計(jì),本月綜合性IC廠商中有ST、美信、安森美等廠宣布漲價(jià),其他諸如LED驅(qū)動(dòng)芯片龍頭晶豐明源、藍(lán)牙芯片龍頭Nordic等專門性質(zhì)的IC廠商也在漲價(jià)。目前原廠漲價(jià),都指向下半年,因此這一整年都會(huì)處在漲價(jià)周期。而在芯片代工和封測(cè)方面,上半年臺(tái)聯(lián)電、中芯國(guó)際、日月光等廠都漲過價(jià),最近又傳出下半年還要繼續(xù)漲價(jià),反映需求旺盛,供不應(yīng)求。
至于需求端,汽車市場(chǎng)飽受“缺芯”困擾近半年,至今也未改善。本月報(bào)道披露,大眾、豐田、起亞等車企將要停產(chǎn)位于各自位于全球各地的多座工廠。車芯缺乏的原因,除了供需結(jié)構(gòu)矛盾、原廠擴(kuò)產(chǎn)無法短時(shí)到位之外,也跟去年車企看錯(cuò)行情,未能充分下單有關(guān)。
一些業(yè)內(nèi)分析指出,去年第一波行情之時(shí),車廠因需求下降削減訂單。后來疫情緩和,需求不期而至,車企又匆忙訂貨,從而導(dǎo)致訂單撞車。要說供應(yīng)鏈的混亂態(tài)勢(shì),汽車與手機(jī)市場(chǎng)類似,但汽車所用先進(jìn)制程的芯片較少,絕大部分是MCU、模擬器件、功率器件、傳感器等成熟制程產(chǎn)品,“長(zhǎng)短料”的問題不突出,缺貨就是都缺,這是汽車與手機(jī)不同的地方。
總之,目前手機(jī)市場(chǎng)的態(tài)勢(shì)只能反映IC行情的一角,原廠、代工廠、封測(cè)廠還在喊漲,IC市場(chǎng)就難言翻轉(zhuǎn)。但I(xiàn)C行業(yè)長(zhǎng)期以來都呈現(xiàn)周期特性,現(xiàn)在越缺貨,未來過??赡芫蜁?huì)越嚴(yán)重。目前各大IC廠商都在大舉擴(kuò)產(chǎn),等到擴(kuò)出來的產(chǎn)能覆蓋了需求,這輪芯片行情也就差不多了。市場(chǎng)遲早都會(huì)回到穩(wěn)態(tài),這樣的極端行情不會(huì)一直下去。